NoticiaEl Distrito destaca que no se trata de un nuevo endeudamiento, sino del reemplazo de obligaciones más costosas por una financiación de mayor plazo.Los llamados bonos sostenibles se caracterizan porque los recursos deben destinarse a iniciativas con impactos ambientales o sociales verificables. Foto: Alcaldía23.07.2026 17:01 Actualizado: 23.07.2026 17:01
Barranquilla alcanzó un hito en materia financiera al convertirse en la primera ciudad de Colombia en emitir bonos sostenibles en el mercado internacional de capitales, tras colocar exitosamente títulos por 350 millones de dólares ante inversionistas institucionales de Estados Unidos, Europa y Medio Oriente. LEA TAMBIÉN La operación, anunciada por el alcalde Alejandro Char, permitirá al Distrito acceder a recursos bajo una tasa fija anual del 7,35 % a cinco años, en una transacción que despertó el interés de al menos 67 inversionistas internacionales y que alcanzó una demanda cercana a los 1.200 millones de dólares, equivalente a 3,7 veces el monto ofrecido.Según la Administración distrital, los recursos estarán vinculados a proyectos de carácter social y ambiental, en línea con el modelo de financiamiento sostenible que hoy gana terreno entre gobiernos y empresas en los mercados mundiales.Una refinanciación, no una nueva obligaciónUno de los puntos que más destacó la Alcaldía durante la presentación de la operación fue que la emisión no representa, según su interpretación, una nueva deuda para la ciudad.El alcalde Char fue el encargado de dar el anuncio. Foto:AlcaldíaDe acuerdo con Char, la transacción busca reemplazar una obligación existente que tenía condiciones menos favorables, especialmente en costos financieros y plazos de pago.“No es una deuda nueva, es el reemplazo de una deuda que teníamos, costosa y de corto plazo, por una mucho más barata y de mucho más largo plazo”, sostuvo el mandatario.En términos financieros, la operación corresponde a una estrategia de manejo de deuda mediante la cual una entidad sustituye pasivos vigentes por nuevas obligaciones que le permitan mejorar sus condiciones de financiamiento. Sin embargo, sigue tratándose de una emisión de deuda que deberá ser atendida por el Distrito dentro de los plazos establecidos.El respaldo de los inversionistasOtro de los aspectos resaltados por la Administración fue la respuesta obtenida durante las jornadas de presentación realizadas ante potenciales compradores en Nueva York.El hito se consumó en Nueva York. Foto:Getty Images/iStockphotoLa gerente de Ciudad, Ana María Aljure; la secretaria de Hacienda, Emelith Barraza, y otros representantes del Distrito sostuvieron encuentros con inversionistas internacionales para exponer la situación financiera de Barranquilla, sus indicadores económicos y los proyectos que hacen parte de su estrategia de sostenibilidad.Tras ese proceso, la demanda superó ampliamente la oferta inicial. Mientras el Distrito buscaba colocar 350 millones de dólares, los inversionistas manifestaron interés por alrededor de 1.200 millones.Para la Administración, este comportamiento constituye una muestra de confianza en la capacidad financiera de la ciudad y en su modelo de gestión pública.Los proyectos que respaldan la emisiónLos llamados bonos sostenibles se caracterizan porque los recursos deben destinarse a iniciativas con impactos ambientales o sociales verificables.Ciénaga de Mallorquín. Foto:Alcaldía de Barranquilla.En el caso de Barranquilla, la Alcaldía señaló que los recursos estarán asociados a proyectos como la protección y recuperación de la ciénaga de Mallorquín, iniciativas de energía eólica offshore, energías renovables, recuperación de cuerpos hídricos, gestión eficiente del agua, mejoramiento de vivienda y transformación de mercados públicos.La administración asegura que estas inversiones tienen como propósito fortalecer la sostenibilidad ambiental de la ciudad, generar empleo y contribuir a mejorar la calidad de vida de los habitantes.La operación contó con calificaciones esperadas de Baa3 por parte de Moody’s y BB por Fitch Ratings, dos de las principales agencias internacionales de evaluación de riesgo.En la estructuración y colocación participaron los bancos Itaú BBA, J.P. Morgan y Scotiabank, entidades que actuaron como colocadores conjuntos de la emisión.Y aunque la operación ha sido presentada como un logro financiero para la ciudad, lo cierto es que su impacto definitivo dependerá de factores que sólo podrán medirse con el paso del tiempo. LEA TAMBIÉN Por ahora, la emisión marca un precedente para las entidades territoriales colombianas al abrir la puerta del mercado internacional de capitales a una ciudad que busca posicionar su desarrollo urbano y social bajo criterios de sostenibilidad.También te podría interesar:#ElTiempo #NoticiasColombia #ÚltimaHora Foto:EL TIEMPO Sigue toda la información de Colombia en Facebook y Twitter, o en nuestra newsletter semanal.
