Každý by mal mať prístup ku kvalitnému finančnému poradenstvu – a dnes ho už má. Stačí otvoriť obľúbený chatbot s umelou inteligenciou a okamžite získate rady, ktoré sú prinajmenšom také kvalitné ako tie od ľudského finančného poradcu, ak nie lepšie.

Článok pokračuje pod video reklamou

Chatbot pravdepodobne vie viac a takmer určite nie je zaťažený konfliktmi záujmov ani ľudskými predsudkami. Pre finančných poradcov predstavujú chatboty zemetrasenie, aj keď zatiaľ ešte necítia otrasy. Technológie už v minulosti pripravili burzových maklérov a správcov fondov o ich lukratívne príjmy. Online obchodovanie odstránilo provízie za obchody a indexové fondy dramaticky stlačili poplatky za správu investícií.Veľké banky aj nezávislí správcovia majetku preto presunuli pozornosť na finančné poradenstvo – poslednú oblasť, kde sa ešte dali účtovať vysoké poplatky. Teraz si umelá inteligencia prichádza aj po tento biznis.Nedajú sa vyprovokovať k zlým radámPoskytovať finančné rady je pre umelú inteligenciu pomerne jednoduchá úloha. Všetko, čo väčšina ľudí potrebuje vedieť o osobných financiách, by sa zmestilo na jednu kartičku: šetrite, vytvorte si finančnú rezervu na horšie časy, odkladajte si na dôchodok, investujte do lacných indexových fondov kopírujúcich široké akciové trhy, investujte pravidelne a vydržte. Ignorujte každodenné titulky.Chatboty tieto odporúčania spoľahlivo poskytujú – a to v takej podrobnosti, akú si používateľ želá.S kolegyňou Carolyn Silvermanovou sme sa opýtali investičných chatbotov Gemini od Alphabetu, ChatGPT od OpenAI a Claude od spoločnosti Anthropic na investičné rady. Odpovede boli prakticky totožné: podrobné, zrozumiteľné a úplne v súlade s tým, čo by odporučil ktorýkoľvek finančný poradca. Keď sme ich požiadali, aby išli viac do hĺbky, držali sa rovnakých základných princípov – iba ich podrobnejšie vysvetlili.Poskytovať finančné rady je jednoduché. Oveľa ťažšie je riadiť sa nimi. Najväčšou hodnotou finančných poradcov často nie sú ich vedomosti, ale schopnosť motivovať klientov k správnym finančným návykom – podobne ako osobný tréner neustále trvá na tom, aby ste urobili ďalšie kliky. Zistil som, že chatboty dokážu byť rovnako povzbudzujúce. Odporučili mi vytvoriť si finančnú rezervu, pravidelne si odkladať na dôchodok a zostaviť vyvážené portfólio akcií a dlhopisov s prevahou akcií pre dlhodobý rast. Dokonca uviedli konkrétne burzovo obchodované indexové fondy s nízkymi poplatkami.Zdôrazňovali disciplínu a neustále pripomínali, že sa treba držať investičného plánu – presne tak, ako by to robil ľudský poradca. Chatboty zároveň upozorňujú, že nie sú finančnými poradcami a neposkytujú individuálne odporúčania. Ak ich však o osobné odporúčanie požiadate, bez problémov vám ho poskytnú.Skúšal som ich aj provokovať otázkami, aby som zistil, či ich prinútim odporučiť niečo pochybné. Nepodarilo sa mi to. Dá sa dosiahnuť vyšší výnos pri nižšom riziku? Nie. Môžem každoročne zarábať 20 percent? Nebuďte smiešny. Viete mi odporučiť fond alebo akcie, ktoré určite prekonajú trh? Som chatbot, nie veštec. Mal by som meniť portfólio podľa aktuálnej situácie na trhu? To radšej neskúšajte.Ľudia sa už dnes na umelú inteligenciu pri finančných rozhodnutiach obracajú. Nedávny prieskum spoločnosti NerdWallet ukázal, že štvrtina Američanov už využila chatbot na finančné poradenstvo a takmer polovica tak urobila počas predchádzajúceho týždňa.Britská agentúra Opinium Research odhaduje, že až 80 percent príslušníkov generácie Z používa chatboty pri investičných rozhodnutiach.Rady zadarmoPrvou obeťou tejto zmeny budú pravdepodobne tzv. roboporadcovia – odvetvie, ktoré spravuje majetok v hodnote približne jedného bilióna dolárov. Tieto automatizované služby ponúkajú správu portfólia za podstatne nižšie poplatky než tradiční správcovia majetku.Keď sa objavili pred dvoma desaťročiami, boli natoľko úspešné, že si ich začali budovať aj veľké banky a maklérske spoločnosti. Dnes však chatboty dokážu bezplatne poskytovať nielen správu portfólia, ale aj finančné plánovanie – za predpokladu, že si investor otvorí účet a nakúpi odporúčané indexové fondy sám.Ďalšími na rade budú ľudskí finanční poradcovia, ktorí spravujú majetok v hodnote desiatok biliónov dolárov – či už pracujú samostatne, alebo vo veľkých bankách. Portfóliá a finančné plány, ktoré ponúkajú väčšine klientov, sa totiž v podstate nelíšia od odporúčaní chatbotov.Niektoré veľké banky sa snažia reagovať podobne, ako kedysi reagovali na nástup roboporadcov. Citigroup tento rok predstavila asistenta založeného na umelej inteligencii pre klientov privátneho bankovníctva. HSBC oznámila spoluprácu so službou Google Cloud pri vývoji personalizovaných finančných chatbotov. Bank of America zas premenila svojho virtuálneho asistenta na plnohodnotného AI chatbota.Pridávajú sa aj samotné technologické firmy. OpenAI predstavila špecializovaného finančného chatbota pre platiacich používateľov. Alphabet aj Anthropic uzatvárajú partnerstvá s finančnými spoločnosťami. Ak je však cieľom týchto projektov zachovať alebo vytvoriť nové príjmy z finančného poradenstva, môže to byť zbytočné. Prečo by mali investori platiť za rady, ktoré môžu dostať zadarmo?To neznamená, že finanční profesionáli úplne zmiznú. Chatboty zatiaľ nedokážu odpovedať na otázky založené na chránených neverejných údajoch a vlastnom výskume.Väčšinou sa nevyjadrujú ani k otvoreným odborným sporom medzi investičnými profesionálmi, napríklad k tomu, či sa vytráca význam niektorých investičných faktorov alebo ako správne vypočítať rizikovú prémiu akcií.Nevedia sa pýtať ani na problémy, ktoré si klient sám neuvedomuje. Práve preto si bohatší investori pravdepodobne ponechajú poradcov s právnymi, daňovými a finančnými znalosťami, ktorí dokážu odhaliť komplikované problémy.Niektorí investori navyše budú vždy uprednostňovať ľudského sprievodcu osobnými financiami alebo aktívneho správcu, ktorý sa pokúša porážať trh. Tak ako vo všetkých oblastiach, ktorých sa dotkne umelá inteligencia, aj tu však budú musieť ľudia ponúknuť niečo navyše.Ak je kvalitné finančné poradenstvo okamžite dostupné a zadarmo, profesionáli budú musieť svoju pridanú hodnotu jasne preukázať. Vrátane mňa. Finančný priemysel sa preto bude musieť opäť prispôsobiť. Ak chatboty prevezmú investičné poradenstvo aj finančné plánovanie, novým zdrojom príjmov sa môžu stať obchodovanie a zábava. Vidíme to už dnes na prudkom rozmachu obchodných aplikácií, predpovedných trhov či burzovo obchodovaných fondov, ktoré čoraz viac pripomínajú kasína. Popri rozumných radách chatbotov sa raz možno objavia reklamy lákajúce investorov na finančné hazardné hry.Ak je moja skúsenosť reprezentatívna, chatboty budú naďalej odporúčať rozumné finančné rozhodnutia a odrádzať ľudí od hazardovania s peniazmi. Zostáva už len zistiť, či ich budú investori počúvať.